報(bào)告時(shí)間：2024年1月12日（星期五）10:20-11:50
報(bào)告平臺(tái)：騰訊會(huì)議 ID:211-769-232
報(bào) 告 人：黃偉哥 副教授
工作單位：深圳北理莫斯科大學(xué)
舉辦單位：經(jīng)濟(jì)學(xué)院
報(bào)告簡(jiǎn)介：
本次報(bào)告通過探討因子對(duì)投資組合回報(bào)的平均影響以及因子之間的相互作用，對(duì)三因子模型進(jìn)行了梳理。為了達(dá)到這個(gè)目的，我們使用了Shapley Additive Explanations方法（SHAP）來解釋XGBoost得到的結(jié)果。我們發(fā)現(xiàn)不同的因子對(duì)投資組合回報(bào)有不同的影響，并且它們之間以不同的方式相互作用。我們還發(fā)現(xiàn)，在三因子模型論文發(fā)表和2008年金融危機(jī)之前和之后，因子對(duì)投資組合回報(bào)的平均影響相似，但因子之間的相互作用在不同時(shí)間有所變化。
報(bào)告人簡(jiǎn)介：
黃偉哥，深圳北理莫斯科大學(xué)副教授，主要研究領(lǐng)域包括機(jī)器學(xué)習(xí)與金融。2019年獲得美國(guó)天普大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)博士學(xué)位，曾任中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)文瀾學(xué)院副教授。于Oxford Bulletin of Economics and Statistics, Journal of Economics, Singapore Economic Review, and Sage Open等期刊發(fā)表20多篇論文，并擔(dān)任Journal of Applied Econometrics、Journal of Mathematical Finance等期刊匿名審稿人。
